【每日收评】集微指数涨1.29%，苹果明年下半年将量产用于人工智能服务器M5系列芯片

7月3日，沪指跌0.49%，深证成指跌0.59%，创业板指跌0.30%。成交额不足6000亿，商业百货板块掀涨停潮，房地产服务、旅游酒店、半导体板块涨幅居前，电网设备、软件开发、风电设备板块跌幅居前。

半导体板块表现一般。集微网从电子元件、材料、设备、设计、制造、IDM、封测、分销等领域选取了117家半导体公司。其中，60家公司市值上涨，芯原股份、士兰微、全志科技等公司市值领涨；55家公司市值下跌，精测电子、华工科技、麦捷科技等公司市值下跌。

国信证券表示，就本轮行情而言，4月以来市场结构上赚钱效应就已分化，5月中旬后各指数走势已逐渐转向蓄势休整。近期市场情绪降温也较为明显，可见当前市场已步入了基本面验证的蓄势阶段。随着下半年影响市场的三大因素风险偏好、资金面以及基本面出现积极变化，A股有望走出休整，市场中枢或上台阶。情绪面看，7月中旬召开的三中全会有望成为情绪催化剂，推动市场风险偏好抬升。基本面看，政策推动下基本面拐点有望确认；资金面看，海外降息背景下，经济预期改善和企业盈利复苏有望吸引长线资金回流A股市场。在诸多积极变化之下，下半年A股指数中枢较上半年有望抬升。随着下半年基本面和资金面的逐渐改善，估值低、配置低、业绩弹性更大的白马板块或将占优。白马中优势不断增强、业绩确定性高的中国优势制造板块有望成为中长期主线，具备出口竞争优势的中高端制造和引领新质生产力发展的科技制造值得关注。

全球动态

美股方面，三大指数集体收涨。标普500指数收涨33.9点，涨幅0.62%，报5509.01点；道指收涨162.33点，涨幅0.41%，报39331.85点；纳指收涨149.46点，涨幅0.84%，报18028.76点。

明星科技股齐涨。特斯拉收涨10.2%，苹果收涨1.62%，亚马逊涨1.42%，谷歌A收涨1.23%，Meta涨0.96%，微软涨0.56%。

热门中概股里，京东涨1.16%，百度涨0.77%，拼多多涨0.68%。阿里巴巴涨2.08%，而腾讯ADR跌0.13%，网易跌2.59%，造车新势力中，蔚来汽车涨2.03%，理想汽车涨1.94%，而小鹏汽车跌1.04%，极氪跌1.32%。

个股消息/A股

道通科技——7月2日，道通科技发布2024年H1业绩预告称，经财务部门初步测算，预计2024年半年度实现营业收入183,000万元至185,000万元，与上年同期相比，将增加38,232万元至40,232万元，同比增长26.41%至27.79%。

比亚迪——7月3日，比亚迪发布预告称，泰国工厂将于7月4日正式竣工，同时举行公司第800万辆新能源汽车下线仪式。是继6月27日比亚迪乌兹别克斯坦工厂首批新能源汽车量产下线后，比亚迪第二个投产的海外工厂。

敏芯股份——7月2日，敏芯股份发布公告称，近日，公司收到了最高人民法院出具的《民事裁定书》，根据该裁定书，就上诉人歌尔股份有限公司与被上诉人敏芯股份侵害实用新型专利权纠纷一案，法院裁定准许上诉人撤回起诉。

个股消息/其他

苹果——摩根士丹利研报指出，苹果公司或在其即将推出的M5系列芯片中使用台积电的堆叠SoIC-X先进封装技术，M5系列芯片将用于人工智能服务器。苹果可能会在明年下半年实现M5芯片的大批量生产，预计台积电明年将大幅扩大其SoIC产能。目前苹果正在其AI服务器集群中使用M2 Ultra芯片，预计今年的使用量可能达到20万左右。

英伟达——英伟达AI GPU H200上游芯片端于Q2下旬起进入量产期，预计在Q3以后大量交货。但英伟达Blackwell平台上市时程提前至少一到两个季度，影响终端客户采购H200的意愿。供应链指出，目前待出货的客户端订单仍多集中于HGX架构的H100，H200比重有限，Q3将量产交货的H200主要为英伟达DGX H200；至于B100则已有部分能见度，预计出货时程落在明年上半年。

台积电——媒体报道称，台积电正全面扩张CoWoS产能，已在台湾地区云林县虎尾园区觅得一处先进封装厂建设用地。AI半导体目前是全球芯片市场焦点，英伟达等巨头都为其AI计算芯片搭配了HBM内存。而在计算芯片同HBM整合封装工艺中，台积电的CoWoS成熟度最高，成为主流选择。

集微网重磅推出集微半导体产业指数！

集微半导体产业指数，简称集微指数，是集微网为反映半导体产业在证券市场的概貌和运行状况，并为投资者跟踪半导体产业发展、使用投资工具而推出的股票指数。

集微网观察和统计了中国“芯”上市公司过去一段时间在A股的整体表现，并参考了公司的资产总额和营收规模，从118家集微网半导体企业样本库中选取了30家企业作为集微指数的成份股。

样本库涵盖了电子元件、材料、设备、设计、制造、IDM、封装与测试、分销等半导体领域的各个方面。

截至今日收盘，集微指数收报3331.04点，涨42.47点，涨幅1.29%。

【每日收评】作为长期专题栏目，将持续关注中国“芯”上市公司动态，欢迎读者爆料交流！